• EUR / USD /
  • GBP / USD /
  • USD / RUB /
  • EUR / RUB /
В центре внимания рынка долга действия ЦБ Источник: finam.ru
Cкачать пост

В центре внимания рынка долга действия ЦБ

На фоне стабильно низкой инфляции, отсутствия значимой динамики на денежном рынке и снижения доходностей различных долговых бумаг наиболее заметным событием выглядят депозитарные интервенции регулятора в санируемые банки

События и общая обстановка на рынках долга

Группа Еврохим подписала с клубом из 13 ведущих международных банков кредитный договор на сумму $820 млн. Кредит предоставлен на три года на клубной основе с отсрочкой по выплате основного долга в течение первых двух лет. Группа планирует использовать полученные средства для рефинансирования части своего долга.

Банк России разместит в ФК Открытие депозит в объеме 63,3 млрд руб. сроком на пять лет для реорганизации и избавления от задолженности перед ЦБ. Также регулятор предоставит депозиты сроком на от трех до пяти лет на сумму 73,8 млрд руб. Банку Траст и 37,1 млрд руб. Банку Рост для покупки непрофильных активов с балансов Бинбанка, ряда НПФ и Росгосстраха.

S&P улучшило прогноз по долгосрочным кредитным рейтингам Уралкалия в национальной и иностранной валютах с негативного до стабильного.

Дефолты на прошедшей неделе допущены по облигациям серии БО-001Р-01 ПАО Сибирский гостинец (купонная выплата) и серии БО-05 ООО САМАРАТРАНСНЕФТЬ-ТЕРМИНАЛ (купонная выплата.

Регуляторы и операторы финансовых рынков

ЦБ РФ сообщает, что в мае уровень структурного профицита ликвидности в банковском секторе увеличился. Прогноз по этому показателю на конец года сохранен на уровне 3,8-4,2 трлн руб.

Средневзвешенная ставка по ипотечным жилищным кредитам (ИЖК) в рублях в России в мае достигла очередного минимума и составила 9,56%.

Минфин России поддерживает увеличение в отдельных случаях суммы страховых выплат с 1,4 млн руб., но выступает против повышения предельных страховых выплат по всем вкладам.

Параметры текущих и состоявшихся подписок

Минфин разместил ОФЗ серии 26223 с постоянным купоном 6,5% годовых, погашением в 2024 году при спросе 43,74 млрд руб. в объеме 9,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 95,14% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,71%, а также ОФЗ серии 26225 с постоянным купоном 7,25% годовых, погашением в 2034 году при спросе 19,24 млрд руб. в объеме 9,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 95,27% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,95%.

ВТБ установил ставку дополнительного дохода по биржевым облигациям серии Б-1-6 в объеме 2 млрд руб. на уровне 9,75% годовых. Ориентир ставки дополнительного дохода находился в диапазоне 9-10% годовых. Заявки на облигации с дополнительным доходом, который зависит от курса рубля к доллару, банк собирал с 20 по 27 июня. Срок обращения облигаций — год, купонный период  — 91 день. Выпуск предусматривает выплату фиксированного купона в размере 0,01% годовых, а также предлагает возможность получить дополнительный доход. Он будет выплачиваться за дни в течение купонного периода, в которые обменный курс рубля к доллару США будет находиться в коридоре 60,291-66,291 рубля за доллар. Даты выплат купонного и дополнительного доходов совпадают.

Денежный рынок и инфляция

По данным Росстата, потребительские цены в России с 19 по 25 июня  повысились на 0,1%, как и неделей ранее. С начала текущего месяца цены выросли на 0,3%, а с начала года — на 1,8%.

Объем денежной базы в РФ в узком определении с 15 по 22 июня сократился на 18,9 млрд руб.—  с 10 трлн 182,2 млрд  до 10 трлн 163,3 млрд руб. Ставки Mosprime к концу недели лежали в диапазоне 7,38-7,41%. Средневзвешенная за неделю ставка RUONIA была на уровне 7,10%, общий объем сделок по ней равнялся 963,3 млрд руб. Задолженность банков по операциям репо перед ЦБ составила 2,35 млрд руб. Сделки проходят на основе аукционов с фиксированной ставкой. На аукционах валютного репо активности не было. Сальдо операций ЦБ с банковским сектором по представлению и абсорбированию рублевой ликвидности на 29 июня было равно 205,2 млрд руб.

Состояние публичного рынка долга

На прошедшей неделе доходности ОФЗ оставались без заметных изменений

В нефтегазовом сегменте рынка корпоративного долга доходности облигаций выросли в среднем на 0,07 п.п. В транспортном сегменте YTM снизились на 0,3 п.п., в торговом — на 0,91 п.п., в телекоммуникационном — на 0,18 п.п., в строительном — на 0,34 п.п. В энергетическом и металлургическом и банковском сегментах рынка доходности бумаг не показали выраженной динамики.

YTM суверенных еврооблигаций снизились в среднем на 0,16 п.п.

Перечень облигаций, вокруг которых совершено наибольшее число сделок

банки денежные рынки доходности еврооблигации инфляция Минфин ОФЗ рейтинги рынки долга ставки ЦБ РФ